پلتفرم های معاملاتی

حجم معاملات در بورس چیست؟

منظور از حجم مشکوک در بورس چیست؟ مفهوم و نحوه تشخیص حجم معاملات مشکوک سهام

حجم مشکوک در بورس به چه معناست؟ چگونه Volume معاملات مشکوک را تشخیص دهیم؟ در این مقاله شما را با معنی و مفهوم حجم مشکوک سهام بیشتر آشنا خواهیم کرد، همراه داتیس نتورک باشید.

منظور از حجم مشکوک در بورس چیست؟ مفهوم و نحوه تشخیص حجم معاملات مشکوک سهام

حجم مشکوک در بورس یعنی چه؟

اگر از فعالان بازار بورس باشید حتما تاکنون در سایت ها و گروه های مختلف در شبکه های اجتماعی با اصطلاح حجم مشکوک مواجه شده اید و برای شما سوال پیش آمده است که این مفهوم چه معنی دارد و چگونه می شود آن را تشخیص داد.

حجم معاملات از جمله فاکتورهای مهم به منظور بررسی سهم است گاهی حجم بسیار زیادی وارد یک سهم می‌گردد که به آن حجم مشکوک گفته میشود.

حجم مشکوک همیشه به معنای صعودی شدن سهم نیست و در موقعیت های مختلف سهم نسبت به آن واکنش های مختلفی نشان میدهد.

حجم یکی از فاکتور های مهم در تابلوی معاملات بازار سرمایه ایران می باشد.

حجم معاملات، تعداد سهام معامله شده در یک بازه زمانی معین می باشد.

زمانی که حجم معاملات در یک نماد به صورت غیر عادی افزایش یابد یعنی سهم با اصطلاح حجم مشکوک روبرو شده است.

به طور مثال :

فرض کنید در یک نماد در روز‌های عادی 300 هزار سهم معامله می شود ولی در یک روز بصورت ناگهانی 3 میلیون حجم می‌خورد که این موضوع بیانگر حجم مشکوک و ورود سرمایه ای عظیم در سهم می باشد.

منظور از حجم مشکوک در بورس چیست؟ مفهوم و نحوه تشخیص حجم معاملات مشکوک سهام

زمانی که یک سهم با حجم مشکوک روبرو می شود، معمولا بعد آن سهم با تغییر مهم در روند یا تقویت سرعت تغییرات قیمتی مواجه می شود.

البته توجه داشته باشید که بطور قطعی نمیتوان گفت که با ورود حجم مشکوک به سهم باید منتظر بالارفتن قیمت سهم باشیم به دلیل اینکه امکان دارد حجم مشکوک در بعضی مواقع باعث کاهش قیمت سهم هم شود.

با تحلیل و بررسی حجم های مشکوک می‌توانیم روند آتی سهم را بهتر تشخیص دهیم و آنقدر این موضوع برای برخی از تحلیلگران مهم است که به فیلترنویسی حجم مشکوک پرداخته و تعداد زیاد دیگری هم به دنبال فیلتر حجم مشکوک می باشند تا بتوانند به خوبی آنها را تشخیص دهند و از این اطلاعات استفاده لازم را ببرند.

مفهوم Volume های مشکوک در بورس

امکان دارد حجم معاملات هر نماد با توجه به اتفاقات مختلف مشمول تغییرات مثبت یا منفی شود.

اما اغلب سهام شرکت‌ ها روند مشخصی را در بازار طی می ‌کند. این بدین معنی است که در واقع وقتی که حجم معاملات یک نماد به صورت غیرعادی و به یکباره افزایش یابد، اصطلاحا به آن حجم مشکوک گفته می شود.

بدیهی است که این افزایش در یک روز طبیعی نبوده و نمادی که با Volume مشکوک مواجه است، امکان دارد برای صعودی قدرتمند آماده شده باشد.

حجم مشکوک در بورس معمولا به معنای افزایش حجم معاملات یک نماد است.

ولی کاهش آن نیز به صورت افت قیمت سهم مشاهده شده است. نکته مهم، تحلیل این افت و خیز و بررسی میزان واقعی بودن آن است.

به عبارتی بالا رفتن حجم معاملات یک نماد، به معنای ورود سرمایه ‌ای چشمگیر به آن است.

این ورود سرمایه در حالت نرمال، نشان از تغییر در روند کار شرکت مذکور در جهتی مثبت دارد.

ولی چنانچه همچین تغییری اتفاق نیفتاد، افزایش قیمت کاذب خواهد بود.

ایجاد حجم‌های مشکوک به منظور جلوگیری از دیده شدن حباب­ ها

در بورس هم مانند تمامی بازارهای دیگر افراد یا شرکتهایی هستند که به دنبال سوء استفاده ­هستند و یکی از رایج ترین روش­ های آنها، درست کردن حجم مشکوک به منظور گمراه کردن سرمایه داران دیگر است.

ورود و خروج بازیگردان سهم با توجه به Volume های مشکوک مشخص میشود.

این افراد یا شرکت ها صف خرید و فروش ایجاد میکنند تا سهم مورد نظر را در کف قیمتی بخرند و در قیمت های بالاتر بفروشند.

بطور مثال:

یک شرکت اقدام به خرید سهم مورد نظر خود میکند و با خرید خود دیگر منتظر بازی های سهم و نوسانات آن نمی ماند برای فروش سهم در قیمت های بالاتر و کسب سود بیشتر در زمانی که میخواهد، خود با گذاشتن سفارشات خرید متناوب در قیمت­ های بالاتر از سفارشات معمول عرضه-کنندگان اقدام به تحریک قیمت به سمت بالا و ایجاد جو روانی و عطش خرید در سهم می­ کند.

منظور از حجم مشکوک در بورس چیست؟ مفهوم و نحوه تشخیص حجم معاملات مشکوک سهام

البته ممکن است شرکت ها یا افرادی (افراد با سرمایه بسیار بالا) که از خرید جاماندند یا بازهم قصد خرید بیشتر یا کنترل سهم را دارند و می ­خواهند سهم را در قیمت ­های پایین بخرند با ایجاد صف فروش یا کنترل قیمت سهم و یا ایجاد جو روانی و اردرگذاری های مختلف در سهم دستکاری میکنند.

چرا حجم مشکوک در بورس اهمیت دارد؟

حجم یکی از جنبه های مهم تحلیل به حساب می آید، به این دلیل که می­توان از آن برای تایید روندها و الگوهای نموداری بهره گرفت.

یک حرکت قیمت به سمت بالا یا پایین با حجم نسبتا بالا در مقایسه با یک حرکت مشابه با حجم اندک، به عنوان یک حرکت قوی ‌تر و مرتبط ­تر ارزیابی می ‌شود.

پس اگر شما به یک حرکت قیمت بزرگ نگاه می کنید، باید حجم آن ‌را نیز ارزیابی کنید و ببینید که آیا حجم آن نیز نتیجه گیری های شما را تایید می کند یا خیر.

حجم معاملات سهام در بورس چیست؟

افزایش حجم معاملات در جهت مثبت، می‌تواند انتظار برای حرکت صعودی سهم در روزهای آینده باشد.

حجم معاملات سهام در بورس چیست؟

به گزارش گروه اقتصادی خبرگزاری آنا، در بازار سرمایه به‌صورت روزانه معاملاتی بین سرمایه‌گذاران انجام می‌شود و این معاملات، حجم را شکل می‌دهد. درواقع حجم معاملات در سهم تعداد سهام یا اوراق بهادار خریدوفروش شده در یک بازه زمانی خاص است.

حال می‌توان بازه زمانی را یک روز و یا چند روز در نظر گرفت. اما نکته اصلی اینجاست که کارکرد حجم معاملات در بازار سرمایه چیست و چگونه می‌توان از آن استفاده کرد.

حجم معاملات سهم

حجم معاملات هر سهم را به‌صورت روزانه می‌توان در صفحه سایت مدیریت فناوری بورس تهران به آدرس tsetmc.com مشاهده کرد. به‌عنوان‌مثال در شکل زیر حجم معاملات سهام شرکت ایکس نشان داده‌شده است.

همان‌طور که در تصویر فوق مشاهده می‌کنید حجم معاملات سهام این شرکت حدوداً 19,512,000 سهم بوده است. این حجم به‌صورت روزانه نشان داده می‌شود و زمانی که قصد دیدن حجم معاملات سهم را در یک بازه زمانی چندروزه و یا چندماهه داشته باشیم باید از طریق نمودار سهم آن را مشاهده کرد.

حجم معاملات در نمودارها در انتهای نمودار و به‌صورت هیستوگرام نشان داده می‌شود. شکل زیر نمودار سهام شرکت ایکس را نشان می‌دهد که حجم معاملات آن نیز در طی چند ماه گذشته مشاهده می‌کنید.

اما نکته اصلی اینجاست که کارکرد استفاده از حجم معاملات در بازار سرمایه چیست و چگونه می‌توان از آن در معاملات بازار سهام استفاده کرد که سعی می‌کنیم با یک مثال آن را به بیان ساده توضیح دهیم. فرض کنید حجم معاملاتی سهمی به‌صورت میانگین همواره بین 400 تا 600 هزار سهم است. در یک روز خاص مشاهده می‌کنیم که حجم معاملات سهم به‌یک‌باره افزایش پیداکرده و به 1200000 هزار سهم رسیده است.

تا اینجای کار سرمایه‌گذار به این نتیجه می‌رسد که حجم معاملات سهم به‌صورت غیرعادی افزایش پیداکرده و باید به دنبال دلیل آن و بررسی سهم باشد. تا به اینجای کار افزایش یک‌باره حجم معاملات صرفاً یک هشدار برای سرمایه‌گذار به‌حساب می‌آید. حال باید بررسی کرد که افزایش حجم معاملات همگام با افزایش قیمت سهم بوده است یا کاهش قیمت سهم.

افزایش حجم معاملات در جهت مثبت، می‌تواند انتظار برای حرکت صعودی سهم در روزهای آینده باشد و حرکت نزولی هم نشان از احتمال انتشار خبر منفی در سهم هست که عده‌ای از این موضوع مطلع هستند و زودتر به فروش سهام اقدام کردند.

البته افزایش حجم معاملات در محدوده‌های حمایت و مقاومت تکنیکالی، نکته مهمی هست که باید مدنظر قرار گیرد. ازنظر تکنیکالی با رسیدن قیمت به حمایت‌های معتبر در سهم، انتظار افزایش تقاضا و حجم معاملات راداریم و در مقاومت‌ها هم شاهد افزایش حجم فروش و عرضه‌های فراوان هستیم.

بنابراین ممکن است در سهمی افزایش یک‌باره حجم معاملات را داشته باشیم و قیمت سهم هم مثبت شود ولی با مشاهده نمودار سهم می‌بینیم که سهم در محدوده مقاومتی خود در حال معامله است و احتمال کاهش قیمت بعدازآن وجود دارد و این به‌عنوان یک سیگنال خرید در سهم به‌حساب نمی‌آید.

از طرفی ممکن است در سهمی افزایش یک‌باره حجم معاملات را داشته باشیم و این افزایش سهم در محدوده حمایت تکنیکالی اتفاق افتاده باشد. در این حالت می‌توان گفت که با افزایش یک‌باره حجم معاملات و آن‌هم در محدوده مثبت انتظار رشد قیمت سهم وجود دارد.

البته باوجودی که افزایش یک‌باره حجم معاملات و هم‌زمان تغییر قیمت در سهم، به‌عنوان یکی از نشانه‌ها در تحلیل تکنیکال به‌حساب می‌آید، نباید صرفاً به خاطر افزایش حجم معاملات، تصمیم به خریدوفروش گرفت.

منظور از ارزش معاملات در بورس و حجم معاملات در بورس چیست؟

منظور از ارزش معاملات در بورس و حجم معاملات در بورس چیست؟

ارزش معاملات در بورس

در این مطلب قصد داریم تا درمورد موارد ذیل توضیحات سودمندی را ارائه کنیم:

۱ – تعداد معاملات چیست؟ همانطور که از نام آن مشخص است، بیانگر تعداد دفعاتی است که سهام مورد معامله یا همان خرید و فروش قرار گرفته حجم معاملات در بورس چیست؟ است.

۲ – حجم معاملات چیست؟ حجم معاملات در بورس یکی از با اهمیت ترین موضوعات تحلیل تکنیکال می باشد که گاهی از سوی سرمایه گذاران مبتدی مورد چشم پوشی قرار می گیرد و این در حالی است که حجم معاملات در تحلیل های فنی بسیار با اهمیت است و این عمل از سوی مبتدیان بدلیل بی تجربگی و پایین بودن دانش بورسی آنها می باشد لذا برای افزایش علم خود در زمینه بورس می توانید از دو روش اقدام کنید:

در مقاله ۱۰ نکته مهم برای جلوگیری از ضرر در بورس به شما همراهان آموختیم که برای جلوگیری از ضرر باید از روند حرکتی سهام خود آگاه باشیم و خب حجم معاملات در بورس نیز جز یکی از ابزارهای تشخیص روند حرکتی سهام در بورس می باشد. پس به طور کلی می توان گفت حجم معاملات در بورس نشان دهنده تعداد کل خریداران و فروشندگان می باشد و هر زمان حجم معاملات زیاد بود باید بدانید که سهام فعال تر است. هر گونه حرکت نزولی در سطح بحرانی حمایت و مقاومت زمانی معتبر است که حجم معاملات در بورس هم زیاد باشد. حجم معاملاتی باید با خط روند حرکت کند یعنی اینکه اگر قیمت در حال صعود بود باید حجم معاملات نیز در حال صعود باشد.

انواع حجم معاملات در بورس:

اندیکاتور حجم یا volume : این اندیکاتور یکی از ساده ترین و پر استفاده ترین ها در بین سرمایه حجم معاملات در بورس چیست؟ گذاران تکنیکال می باشد و حجم به صورت میله های سبز (افزایش حجم معاملات) و قرمز (کاهش حجم معاملات) در نمودارها نشان داده می شود. اندیکاتور حجم معاملات بسیار مهم و پرکاربرد است حتما از این اندیکاتور در تحلیل هایتان استفاده کنید.

اندیکاتور حجم متوازن یا OBV: این اندیکاتورها که با محاسبات بسیار سنگینی همراه هستند باید با استفاده از کامپیوتر به محاسبه پرداخت و غالبا در دو حالت ساده و پیچیده می باشند. در محاسبات این اندیکاتور از ترکیب قیمت و حجم معاملات استفاده می شود که در نهایت میزان قدرت تغییر در معاملات را به صورت کاملا دقیق نشان می دهد.

۳ – ارزش معاملات چیست؟ ارزش معاملات بازار را می توانید با مراجعه به سایت tsetmc.com بدست بیاورید. با بررسی عدد ارزش معاملات تا حدودی امکان تخمین زدن میزان حجم نقدینگی حاضر در بازار وجود خواهد داشت. زمانی که ارزش معاملات خالص روزانه بازار بین ۳۰۰۰ تا ۵۰۰۰ میلیارد تومان باشد، زمان مناسبی برای سرمایه گذاری است اما این بدان معنا نیست، در روزهایی که بازار تا ۱۰۰۰ تا ۲۰۰۰ میلیارد تومان معامله می کند برای سرمایه گذاری مناسب نیست بلکه در بازار های با ارزش معاملات پایین هم امکان نوسان گیری و خلق فرصت مناسب در بازار وجود دارد همچنین ارزش معاملات یکی از راههای مناسب برای تشخیص زمان خرید و فروش سهام میباشد و به‌همین خاطر است که بررسی میزان ارزش معاملات در بورس روزانه برای کارشناسان و سرمایه گذارن حرفه‌ای بازار بورس بسیار اهمیت دارد. اما با این حال باید توجه داشت که ارزش پایین معاملات به تنهایی نمی‌تواند دلیلی برای عدم خرید سهام باشد. اما زمانی که ارزش معاملات بازار بالا می رود این امکان برای همه فراهم می شود که از فرصت های موجود و خریدن سهم و کسب سود استفاده کنند.

۴ – ارزش بازار چیست؟ دورنمایی بلند مدتی از روند سهام ها را برای سرمایه‌گذار روشن می‌کند. بنابراین ارزش بازار یکی از معیارهای اصلی در تعیین بزرگی و اعتبار یک بازار و دارایی است و نمی‌توان فقط به قیمت اتکا کرد. با بررسی این معیار می‌توان تصمیمات بهتری برای سرمایه‌گذاری گرفت. فرمول محاسبه ارزش بازار یا Market Capitalization:

تعداد سهام کل شرکت * قیمت روز سهم ضرب = ارزش بازار

به مجموع ارزش روز یک شرکت سهامی عام گفته می‌شود. با افزایش قیمت سهام، ارزش بازار شرکت رشد می‌کند و با کاهش قیمت سهام نیز ارزش بازار افت می کند و همچنین اگر قیمت سهام یک شرکت ثابت بماند و آن شرکت سهام بیشتری منتشر کند ارزش بازار مجدد افزایش پیدا می کند. این نکته مهم را همیشه در خاطر خود داشته باشید، ممکن است قیمت سهام در بورس، در رقمی بیش از حد گران یا ارزان خرید و فروش شود، در این شرایط ارزش بازار یک شرکت در بازار سهام، نمی‌تواند نشان‌دهنده ارزش یک واقعی یک کسب و کار باشد. با استفاده از ارزش بازار میتوان به اطلاعاتی از قبیل موارد ذیل دست یافت:

حجم مشکوک در بورس دقیقا چیست؟

حجم مشکوک در بورس

تا به حال اصطلاح حجم مشکوک در بورس به گوشتان خورده است؟ حجم مشکوک در بورس مفهومی است که اگر از آن به موقع اطلاع پیدا کنید، قادر خواهید بود معاملات سوددهی را در کوتاه مدت انجام دهید. البته فیلتر حجم معاملات مشکوک نیز وجود دارد که می توانید از آن هم استفاده کنید تا سهم هایی که حجم مشکوکی داشته اند را بتوانید از سایر سهم ها تشخیص دهید. لذا اگر دوست دارید بدانید حجم مشکوک در بورس چیست و همچنین فیلتر حجم مشکوک را رایگان دریافت کنید، این مطلب برای شما نوشته شده است.

حجم مشکوک در بورس

اصطلاح حجم مشکوک در بورس وقتی مورد استفاده قرار می گیرد که در یک نماد به شکل غیر عادی افزایش حجم معاملات را شاهد باشیم. به عنوان مثال در یک نماد و در روز‌های عادی 100 هزار سهم مورد معامله قرار می گیرد و به یک باره در یک روز یک میلیون حجم معاملات ثبت می شود که این نشانه از ورودی سرمایه ای بزرگ در سهم خواهد بود. لازم به ذکر است که این حجم های غیر عادی، به صورت معمول نشانه­ هایی از تغییر مهم در روند یک نماد یا تقویت سرعت تغییرات قیمتی آن به حساب می آیند.

ولی همیشه هم ورود حجم مشکوک به معنای افزایش قیمت سهم نخواهد بود، بلکه در مواقعی موجب افت قیمت سهم خواهد شد، به ویژه چنانچه نزدیک یک مقاومت بزرگ در سهم باشیم، ولی چنانچه در نزدیکی یک حمایت مهم شاهد افزایش حجم بودیم، می‌ تواند خبر خوبی برای سهم باشد، بنابراین با پایش و تحلیل حجم های مشکوک این توانایی را خواهیم داشت که روند آتی سهم را بهتر پیش بینی کنیم. بعضی افراد خاص در بازار وجود دارند که دنبال سوء استفاده‌ هستند؛ بدین شکل که به دنبال درست کردن حجم‌ های مشکوک در سهم های مختلف هستند تا سهامداران خرد را به اشتباه بی اندازند.

حتما برایتان جالب است : حجم معاملات چیست و چه کاربردی دارد؟

جالب است بدانید که روش آن‌ ها به این شکل است که آن‌ ها با درست کردن صف‌ های خرید و فروش سهم را در قیمت‌ های پایین خریداری می کنند و همان سهم را قیمت‌ های بالاتر می فروشند. این اتفاق به وسیله افراد حقیقی در سهم های کوچک و به وسیله شرکت‌ ها در سهم‌ های بزرگ ­‌تر انجام می شود و انگیزه اصلی آن‌ ها از این ترفند سوق دادن قیمت به سمتی است که خریداران قصد رساندن سهم به آن را دارند. این طور فرض کنید که شخصی حقیقی سهم مورد نظر خود را در قیمت مورد نظرش می خرد و به این منظور که بتواند سهم را در قیمت‌ های بالاتر بفروشد، خود برای تحریک قیمت به سمت بالا اقدام می کند که این کار با گذاشتن سفارشات خرید متناوب در قیمت‌ های بالاتر از سفارشات معمول عرضه‌ کنندگان انجام می گردد.

در واقع آن‌ ها با گذاشتن سفارشات خرید کلی در قیمت‌ های بالاتر به یک باره ده‌ ها و یا صدها سفارش عرضه را جمع آوری می‌ کنند که این کار در طول چند روز موجب درست شدن جو روانی و عطش خرید در سهم شده و امکان دارد حتی سهم را به صف های خرید سنگین برساند. نکته مهم دیگری که در این خصوص باید در نظر داشته باشید اینجاست که همواره افزایش حجم معاملات نشانه حجم مشکوک نیست و ممکن است معاملات بلوکی در افزایش حجم معاملات دخیل باشد، بنابراین در تحلیل نمی‌ شود تنها به افزایش حجم معاملات به عنوان معیاری برای ارزندگی سهم اتکا کرد و باید موارد دیگری را نیز مورد بررسی قرار داد.

حجم مشکوک چگونه ایجاد میشود؟

حجم مشکوک در نمادها، به صورت معمول به شکل دستی و به وسیله اشخاص خاصی در بازار به وجود می آید. به عبارت دیگر اتفاقات یک نماد به مرور در روند معاملات آن موثر واقع می شود و تغییر قابل توجه در یک یا چند روز خاص، از روال طبیعی حرکت بازار خارج است و احتمالا ارتباطی به تغییرات مثبت یا منفی آن شرکت نخواهد داشت. ایجاد حجم مشکوک در ابعاد کوچک به وسیله افراد و در ابعاد بزرگ‌ تر به وسیله شرکت‌ ها انجام می شود.

حتما برایتان جالب است : كم كردن ميانگين در بورس چگونه است؟

در این روند، ابتدا صف‌ های طولانی برای خرید یک سهم، آن هم با قیمت بالاتر از ارزش واقعی سهم مورد نظر ایجاد می شود و در ادامه با جمع شدن صدها سفارش عرضه در طول یک یا چند روز، توهمی مبنی بر سودآور بودن آن ایجاد خواهد شد و در نهایت افراد بسیاری به سمت انجام آن معامله سوق پیدا خواهند کرد و حجم خرید افزایش پیدا می کند. در این شرایط تحلیلگران با بررسی سوابق نماد، نمودار تحلیلی، اتفاقات مثبت و منفی شرکت و … مشکوک و یا واقعی بودن حجم معاملات آن را شناسایی می کنند.

نحوه تشخیص حجم مشکوک در بورس

همان طور که احتمالا می دانید، روش های مختلفی وجود دارد که بفهمیم در سهمی حجم مشکوک اتفاق افتاده است که سه مورد از اصلی ترین آن ها را در این بخش آورده ایم؛

  • 1) روش نخست به وسیله فیلترنویسی در سایت سازمان بورس یعنی TseTmc.com است که با توجه به راهنمای موجود در بخش فیلترنویسی، می توانید فیلترهای مورد نیاز خود از جمله فیلتر حجم مشکوک را در آن جا وارد کرده و از آن استفاده کنید.
  • 2) روش بعدی از طریق تابلوی مربوط به هر سهم در سایت سازمان بورس است. به این شکل که با ورود به سایت و جست و جوی نماد مورد نظر، تابلوی سهم به نمایش در می آید که از بخش معاملات روزانه و یا بخش ریز معاملات و مقایسه حجم معاملات روز جاری با روزهای گذشته، به ورود یا عدم ورود حجم مشکوک پی ببرید.
  • 3) روش آخر نیز این است که به قسمت تحلیل تکنیکال یا چارت ترید کارگزاری خود بروید و بعد از باز شدن چارت سهم مورد نظر از بخش زیرین قیمت سهام که مربوط به بخش حجم معاملات است، دریابید که حجم معاملات نسبت به روزهای پیشین چه تغییراتی را تجربه کرده است.

فواید تشخیص حجم مشکوک

شناسایی حجم مشکوک مزایای حائز اهمیتی برای یک معامله گر بورسی دارد که این شناسایی، تصمیم گیری فرد را تحت تاثیر قرار می دهد و می‌ تواند از ضرر کردن فرد جلوگیری کند و یا موقعیت های سوددهی برای آن ایجاد نماید. سه حالت احتمالی که یک معامله گر بورس از شناسایی حجم مشکوک سود می‌ برد را در این بخش آورده ایم؛

  • ** نخست این که چنانچه فرد قصد خرید سهمی را دارد و قیمت در اثر حجم مشکوک، روند صعودی به خود گرفته است، آن فرد صبر می‌ کند و برای خرید اقدام نمی کند چرا که می داند که به زودی قیمت سهم با خروج سرمایه هوشمند کاهش خواهد یافت و چنانچه بخواهید خرید خود را انجام دهد، در زمان آن افت قیمت این کار منطقی تر خواهد بود.
  • ** چنانچه شخص سهمی را داشته باشد و حجم مشکوک موجب کاهش قیمت آن ها شده باشد، در صورتی که آن شخص تشخیص دهد این کاهش قیمت به دلیل حجم مشکوک بوده است، منطقی است که از کاهش ارزش سهامش نگران نمی شود و می‌ داند که با خروج پول هوشمند مجددا قیمت سهام افزایش پیدا خواهد کرد.
  • ** حالت آخر این است که یک فرد سهامی را در اختیار دارد و حجم مشکوک موجب صعود ناگهانی قیمت آن شده است، لذا چنانچه شخص درست تشخیص دهد که این کار به دلیل فعالیت حجم مشکوک است، می‌ داند که فرصت خوبی برای فروش و سود گرفتن از سهامش را در اختیار دارد و در ادامه مجددا قیمت کاهش خواهد یافت، بنابراین می تواند با فروش سهامش سود خوبی کسب کند و بعد از اتمام کارِ حجم مشکوک که قیمت سهام مجددا افت کرد می‌ تواند مجددا همان سهام را با قیمتی پایین تر خریداری کند و برای سوددهی در آینده نگه دارد.

دلیل اهمیت حجم مشکوک چیست؟

حجم یکی از جنبه های حائز اهمیت تحلیل به حساب می آید، چرا که می­ توان از آن برای تایید روندها و الگوهای نموداری بهره گرفت. یک حرکت قیمت به سمت بالا یا پایین با حجم نسبتا بالا، در مقایسه با یک حرکت مشابه با حجم کم، به عنوان یک حرکت قوی‌ تر و مرتبط ­تر ارزیابی می‌ شود، لذا چنانچه شما به یک حرکت قیمت بزرگ نگاه می کنید، باید حجم آن‌ را هم مورد بررسی قرار دهید و ببینید که آیا حجم آن نیز نتیجه گیری های شما را تایید می کند یا نه.

حتما برایتان جالب است : ریسک سرمایه گذاری در بورس ایران

این طور فرض کنید که یک نماد بعد از آن‌ که در یک روند رو به پایین بلندمدت قرار داشته، روز بعد با 5 درصد مثبت بازگشایی شود، حال سوالی که مطرح است اینجاست که آیا این می‌ تواند نشانه یک واژگونی روند باشد یا خیر؟ در واقع بررسی حجم به ما کمک می‌ کند جواب این سوال را بدهیم. چنانچه حجم در قیاس با میانگین حجم روزانه بالاتر باشد، امکان دارد نشانه‌ برگشت روند باشد. حجم باید با روند حرکت کند. چنانچه قیمت­ ها در یک روند رو به بالا حرکت کنند، حجم هم باید افزایش را تجربه کند و بالعکس. چنانچه رابطه قبلی میان حجم و قیمت رو به زوال رفت، حجم معاملات در بورس چیست؟ به صورت معمول نشانه ضعف در روند به حساب می آید.

فیلتر حجم مشکوک

فیلترنویسی یکی دیگر از روش های شناسایی حجم مشکوک در معاملات سهم در بور محسوب می شود. در فیلترنویسی دیگر احتیاجی ندارید تا تمام مدت را برای بررسی حجم معاملات سهام مختلف اختصاص دهیم. فیلتر حجم‌ مشکوک یکی از فیلترهای کاربردی به شمار می آید که می‌ تواند تغییرات غیرطبیعی موجود در سهم که در زمان خرید و فروش معامله گران اتفاق می افتد تشخیص داده شود. فیلتر حجم مشکوک این امکان را در اختیار ما قرار می دهد تا با واردکردن کد مربوطه، سهم‌ هایی را که در طی روز، حجم مشکوک را تجربه می کنند را شناسایی و در اختیار ما قرار دهد. یکی از فیلترهایی که در شناسایی حجم مشکوک از آن استفاده می‌ شود را در اینجا آورده ایم؛

حائز اهمیت ترین مزیت استفاده از فیلتر حجم‌ مشکوک صرفه‌ جویی در زمان و شناسایی سهم هایی با پتانسیل رشد بالاست. با این روش به جای بررسی صدها نماد در بورس که حجم های غیر عادی دارند، تنها با چند کلیک می توانیم از این فیلتر استفاده کنیم. دومین مزیت بزرگ استفاده از این فیلتر برای افرادی که به تحلیل تکنیکال مسلطف هستند آن است که احتمال خطا و ضرر در خرید سهم را تا حدود بسیار زیادی کم می کند. بدین ترتیب چنانچه در سهمی که در پرتفوی شما قرار دارد تغییرات خرید و فروش قابل توجهی اتفاق افتد و امکان ریزش قیمت سهم وجود داشته باشد، قبل از تشکیل صف فروش قادر خواهید بود از سهم خارج شده و جلوی ضرر را بگیرید.

آیا خروجی فیلتر حجم مشکوک سیگنال خرید یا فروش است؟

باید در نظر داشت که ضرورتا خروجی فیلتر حجم مشکوک سیگنال خرید به حساب نمی آید. تحت شرایطی که از طریق این فیلتر دریافتید که خریداران زیادی برای ورود به سهم اقدام کرده اند، سهم را از لحاظ تکنیکال و بنیادی تحلیل کنید. امکان دارد پس از بررسی دقیق متوجه شوید که این سهم از آینده مناسبی برخوردار است و بخواهید روی آن سرمایه‌ گذاری نمایید یا این که به این نتیجه برسید که باید مدتی آن را رصد کنید تا از مناسب بودن زمان خرید و رشد آن سهم اطمینان یابید.

نتیجه گیری و کلام پایانی

یکی از مهارت‌ هایی که هر معامله گر یا سرمایه گذار در بازار بورس باید از آن برخوردار باشد، شناسایی حجم‌ های مشکوک می باشد و این موضوع یکی از دلایل فریب خوردن افراد تازه کار بورس است که موجب زیان این افراد می‌ شود. چنانچه شناسایی این پدیده برای شما آسان نیست و دچار سردرگمی می‌ شوید، قادرید از نرم‌ افزارهای مخصوص آن بهره بگیرید.

به صورت کلی در نظر داشته باشید که هر افزایش حجمی را نمی توان به اسم حجم مشکوک صدا زد بلکه بعضی اوقات معاملات بلوکی که حجم بسیار بالایی دارد، موجب فریب سهامداران تازه کار در سهم می شود، بنابراین دقت داشته باشید که فریب نخورید و در بهترین شرایط سعی کنید از افزایش حجم های ناگهانی در زمانی که سهم روی حمایت معتبر خود قرار دارد استفاده کنید و برای ورود به سهم اقدام نمایید، چرا که ریسک این استراتژی بسیار پایین خواهد بود و می توانید سود خوبی را نیز بدین وسیله کسب نمایید.

همان طور که ابتدای مقاله به شما قول دادیم، در این مطلب به این پرداختیم که حجم مشکوک در بورس چیست و چطور میتوانیم آن را شناسایی کنیم و از آن بهره ببریم.

اگر دوست دارید در مورد شناسایی پول هوشمند در بورس اطلاعات کسب کنید، بهترین راهنمایی را از این مطلب دریافت فرمایید .

به نظر شما فیلتر حجم مشکوک میتواند در انجام معاملات مفید باشد؟

شاخص بورس چیست و انواع آن کدام است؟

شاخص بورس چیست و انواع آن کدام است؟

برای آنکه بتوانیم از وضعیت هر بازاری اطلاع جامع و کاملی داشته باشیم نیاز داریم تا واژگان تخصصی آن را بشناسیم. شاخص بورس یکی از واژه‌هایی است که کمتر کسی وجود دارد که آن را نشنیده باشد. شاخص بورس نماگری است که وضعیت روند بازار را بیان کرده و با قیاس هر روزه آن می‌توان شرایط بازار را ارزیابی کرد.

شاخص یا Index به معنی نماگر یا نشانه‌گر است و عددی است که با استفاده از آن می‌توان تغییرات یک یا چند متغیر را در بازه زمانی مشخص محاسبه کرد. شاخص بورس نیز عددی است که روند کلی بازار بورس از نظر رشد یا کاهش را نشان می‌دهد. این شاخص وضعیت کلی بازار بورس را نشان می‌دهد و به معنی رشد یا افت قیمت همه سهام موجود در بورس نیست. برای بررسی کلی بازار می‌توان از شاخص بورس استفاده کرد حجم معاملات در بورس چیست؟ اما برای بررسی عملکرد یک سهم یا چند سهم باید وضعیت آن را جداگانه مورد نظر قرار داد. شاخص بورس با توجه به معاملات روزانه، تغییر می‌کند و عوامل متعددی بر مقدار آن اثرگذار است. به دلیل گستردگی عواملی که در بازار بورس وجود دارد از جمله قیمت، بازارها، حجم معاملات و … شاخص‌های مختلفی نیز تاکنون معرفی شده‌اند که به تعریف آن‌ها می‌پردازیم.

9 شاخص مهم بورس چیست؟

اگر خواهان فعالیت در بازار سرمایه هستیم باید با انواع شاخص‌های موجود در این بازار آشنایی داشته باشیم. به صورت کلی 9 شاخص هستند که سرمایه‌گذاران لازم است با آن آشنایی داشته باشند.

  1. شاخص کل قیمت
  2. شاخص قیمت و بازده نقدی
  3. شاخص کل هم‌وزن
  4. شاخص قیمت هم‌وزن
  5. شاخص صنعت و شاخص مالی
  6. شاخص سهام آزاد شناور
  7. شاخص بازار اول و بازار دوم
  8. شاخص ۵۰ شرکت برتر
  9. شاخص ۳۰ شرکت بزرگ

در ادامه به توضیح هر کدام از انواع شاخص بورس می‌پردازیم.

1- شاخص کل قیمت (TEPIX)

شاخص کل قیمت یا Tehran Exchange Price Index شاخص قیمتی است که سطح عمومی قیمت‌ها را نشان می‌دهد. نکته‌ای که در خصوص شاخص کل باید در نظر داشت آن است که افزایش یا کاهش عدد شاخص کل به معنای سود یا زیان تمام شرکت‌های فعال در بازار سرمایه نیست چرا که این شاخص بیانگر میانگین بازدهی کل شرکت‌ها است و ممکن است در این میان شرکتی سود و شرکتی دیگر ضرر کرده باشد. در منظر عموم، افزایش عدد شاخص یک معیار مثبت برای رشد کلی بازار به حساب می‌آید. وضعیت شرکت‌های بزرگ فعال در بورس اثر بسیاری بر روی شاخص کل داشته و می‌تواند آن را تحت تاثیر مستقیم خود قرار دهد.

شاخص قیمت بورس تهران، تغییرات روز بورس تهران را نسبت به مبدأ سال 1369 نشان می‌دهد.

2- شاخص قیمت و بازده نقدی (TEDPIX)

شاخص قیمت و بازده نقدی همان شاخص کل بورس است که حتما نام آن را شنیده‌اید. این معیار همان عددی است که به عنوان شاخص کل بورس در همه جا از آن صحبت می‌شود. در شاخص قیمت علاوه بر قیمت سهام شرکت‌های بورسی، سود نقدی شرکت‌ها نیز در معادله شاخص محاسبه شده و بیانگر روند عمومی تغییر قیمت سهام شرکت‌ها و بازدهی آن‌ها است. تفاوت شاخص قیمت با شاخص کل در آن است که در شاخص قیمت، سود پرداختی سالیانه شرکت‌ها در عدد شاخص محاسبه نمی‌شود. به عبارتی شاخص قیمت شامل قیمت سهام شرکت‌های بورس، و شاخص کل شامل سود به همراه قیمت سهام شرکت‌های بورسی است. شباهت شاخص قیمت و شاخص کل قیمت حجم معاملات در بورس چیست؟ نیز در آن است که شرکت‌های بزرگ به صورت مستقیم بر وضعیت شاخص تاثیر داشته و آن را کنترل می‌کنند.

نمودار زیر شاخص کل قیمت بورس را در 5 سال اخیر نشان می‌دهد.

3- شاخص کل هم‌وزن

همانطور که بیان شد وضعیت شرکت‌های بزرگ شاخص کل را تحت تاثیر مستقیم خود قرار داده و سبب می‌شود فعالان بازار آن را معیار مناسبی برای تعیین عملکرد بازار ندانند. در محاسبه شاخص هم وزن از تعداد سهام شرکت‌ها استفاده نمی‌شود. به همین منظور شاخص هم‌وزن معیار مناسب‌تری برای تعیین عملکرد تمامی شرکت‌های حاضر در بورس می‌دهد. در شاخص کل هم‌وزن نوسان شرکت‌های کوچک درست به اندازه نوسان شرکت‌های بزرگ بررسی شده و بیان می‌شود. برای نمونه هنگامی که شاخص کل بورس مثبت باشد، اما شاخص هم وزن منفی باشد و کاهش یافته باشد بدین معنی است که تنها چند شرکت بزرگ در بازار با افزایش قیمت همراه بودند و اغلب سهام بازار دارای قیمت منفی هستند.

شکل زیر نمودار شاخص کل هم‌وزن در 5 سال اخیر را نشان می‌دهد.

4- شاخص بازده نقدی (TEDIX)

همان طور که در بالا توضیح دادیم شاخص کل قیمت، نشان‌دهنده تغییرات قیمت سهام در بازار بورس است. شاخص قیمت و بازده نقدی نیز نشان‌دهنده تغییرات قیمت و بازده نقدی سهام شرکت‌ها است. شاخص بازده نقدی تغییرات میانگین بازده ناشی از پرداخت سود شرکت‌ها را نشان می‌دهد. به همین ترتیب در صورتی که شاخص بازده نقدی صعودی باشد، شرکت‌ها میانگین سود بیشتری را به صورت نقد میان سهامداران تقسیم می‌کنند.

5- شاخص صنعت و شاخص مالی

شرکت‌های حاضر در بورس اوراق بهادار بسته به نوع فعالیت در دو دسته صنعت یا مالی قرار می‌گیرند. شرکت‌هایی تولیدی و تأمین سرمایه در شاخص مالی و شرکت‌های خدماتی نیز در شاخص صنعت خود ارزیابی می‌شوند. ساز‌وکار شاخص صنعت و شاخص مالی همچون شاخص کل قیمت بوده و اثر شرکت‌های بزرگ بر روی شاخص اثر مستقیم دارد. شاخص مالی یا Financial Index، میانگین تغییرات قیمت سهام شرکت‌های فعال در بخش مالی و شاخص صنعت یا Industrial Index میانگین تغییرات قیمت سهام شرکت‌های فعال در بخش صنعت را نشان می‌دهد.

6- شاخص سهام آزاد شناور (TEFIX)

به مقدار سهام شرکت‌ها که افراد حقیقی می‌توانند در بازار خرید و فروش کنند، سهم شناور آزاد گفته می‌شود. مابقی سهام شرکت که به طور عمده میزان زیادی است در اختیار افراد حقوقی که سهامداران عمده شرکت هستند، قرار دارد. با توجه به این تعریف، شاخص سهام آزاد شناور میانگین تغییرات میزان سهام شناور آزاد که همان میزان سهام در اختیار سهامداران حقیقی است را نشان می‌دهد. این شاخص بیانگر وضعیت سهام در حال معامله در بازار بوده و معیار مناسبی برای تحلیل نقدشوندگی سهام مورد توجه سرمایه‌گذاران است. در واقع سهام شناور آزاد آن دسته از سهامی هستند که در بازار خرید و فروش می‌شود.

7- شاخص بازار اول و بازار دوم

همان طور که در مطلب « انواع بازار بورس در ایران کدام است؟ » توضیح دادیم، بازار بورس دارای دو بازار اول و دوم است که بازار اول نیز دارای دو تابلوی اصلی و فرعی است. میانگین تغییرات قیمت سهام شرکت‌ها در بازار اول و دوم توسط شاخص بازار اول و دوم محاسبه می‌شود.

8- شاخص ۵۰ شرکت برتر

قدرت نقدشوندگی سهام و میزان تأثیرگذاری شرکت‌ها بر بازار دو عامل تأثیرگذار در انتخاب برترین شرکت‌های بورسی است. سازمان بورس هر سه ماه یک بار وضعیت شرکت‎‎‌های بورسی را ارزیابی کرده و به معرفی 50 شرکتی که بالاترین درجه نقدشوندگی را داشته‌ و بر بازار اثر گذاشته‌اند، می‌پردازد. شاخص 50 شرکت برتر میانگین وزنی این 50 شرکت را معرفی کرده و همچون شاخص کل قیمت محاسبه می‌شود. لازم به ذکر است در شاخص کل قیمت وضعیت بیش از 100 شرکت فعال در بورس اوراق بهادار بیان می‌شود، اما این شاخص تنها به 50 شرکت برتر محدود می‌شود.

9- شاخص ۳۰ شرکت بزرگ

شاخص ۳۰ شرکت بزرگ پذیرفته‌شده در بورس شاخصی است که از محاسبه میانگین وزنی ۳۰ شرکت بزرگ پذیرفته‌شده در بورس تهران بر اساس سهام شناور آزاد تعیین می‌شود. سازمان بورس در انتخاب 30 شرکت بزرگ فعال در بازار سرمایه به ارزش بازار و معیارهای نقدشوندگی شرکت‌ها توجه داشته و باید حداقل ۳ ماه از پذیرش و معامله آنها در بورس گذشته باشد. از جمله شرایط دیگری که سازمان بورس در انتخاب 30 شرکت بزرگ مورد توجه دارد، آن است که درصد سهام شناور این شرکت‌ها کمتر از ۱۰ درصد نبوده و در ارزش ماهانه معاملات آن‌ها در شش ماه گذشته، بیش از ۲۵ درصد میانگین ارزش ماهانه معاملات ۱۰۰ شرکت بزرگ در همان دوره باشد. در تعیین این شاخص باید توجه داشت وزن هر شرکت براساس ضریب سرمایه، به ۱۵ درصد ارزش بازار شرکت باز می‌گردد.

کلام آخر

یکی از مواردی که سرمایه‌گذاران حرفه‌ای مورد توجه قرار می‌دهند، تقسیم سرمایه خود در سبد سهامی شرکت‌های مختلف است و با شناخت انواع شاخص، دلیل این امر را بیشتر می‌دانیم. همانطور که در بالاتر عرض شد، برخی شرکت‌ها تأثیر بسیاری در تغییرات شاخص کل داشته و هرگونه تغییری در وضعیت آن‌ها می‌تواند در روند کلی بازار اثرگذار باشد. این موضوع در حالی است که شرکت‌های کوچک این میزان اثرگذاری را نداشته اما می‌توانند به تناوب شرایط، سود خوبی را عاید سرمایه‌گذاران خود کنند. اینکه بتوان با توجه به وضعیت شرکت‌های برتر و بزرگ، و شرکت‌هایی که شرایط سوددهی خوبی دارند بهترین انتخاب‌ها را داشت به معنای داشتن یک سرمایه‌گذاری امن و حرفه‌ای است.

مقالات مرتبط

دیدگاهتان را بنویسید

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

برو به دکمه بالا